نکات کلیدی
- اندازهی معامله باید از مبلغ ریسک بیرون بیاید، نه برعکس.
- ضرر و جبران آن قرینه نیستند: ۵۰٪ ضرر به ۱۰۰٪ سود نیاز دارد.
- با ریسک ۱٪، ده ضرر پیاپی قابل جبران است. با ۱۰٪، عملاً نه.
- فاصلهی حد ضرر اندازه را تعیین میکند، نه میزان اطمینان شما.
فهرست مطالب
سؤال را برعکس بپرسید
«چقدر بخرم؟» معمولاً با حس جواب داده میشود: به این معامله اطمینان دارم، پس بیشتر میخرم. مشکل اینجاست که میزان اطمینان شما هیچ ارتباط آماری با درست بودن تحلیل ندارد — ولی مستقیماً تعیین میکند یک اشتباه چقدر گران تمام شود.
روش درست برعکس است: اول تصمیم میگیرید حداکثر چقدر حاضرید از دست بدهید، بعد ریاضی اندازه را میدهد.
size = (capital × risk%) ÷ |entry − stop|
چرا ۱ تا ۲ درصد
هر استراتژیای، هرچقدر هم خوب، رشتهی ضرر دارد. عدد ریسک را باید طوری انتخاب کنید که یک رشتهی ضرر معمولی، شما را از بازی بیرون نکند:
| ریسک هر معامله | پس از ۱۰ ضرر پیاپی | سود لازم برای جبران |
|---|---|---|
| ۱٪ | ≈ −۱۰٪ | ۱۱٪ |
| ۳٪ | ≈ −۲۶٪ | ۳۵٪ |
| ۵٪ | ≈ −۴۰٪ | ۶۷٪ |
| ۱۰٪ | ≈ −۶۵٪ | ۱۸۶٪ |
ستون سوم همان چیزی است که اغلب نادیده گرفته میشود: ضرر و جبرانش قرینه نیستند. سرمایهی کوچکترشده باید درصد بزرگتری رشد کند تا به نقطهی شروع برگردد.
فاصلهی حد ضرر، اندازه را تعیین میکند
نتیجهی مستقیم فرمول بالا این است: هرچه حد ضرر دورتر باشد، موقعیت باید کوچکتر باشد. این دقیقاً برعکس کاری است که اغلب انجام میشود.
در بازار پرنوسان چه میشود
نوسان بالا شما را مجبور میکند حد ضرر را دورتر بگذارید تا با حرکتهای معمولی فعال نشود. طبق فرمول، این یعنی موقعیت کوچکتر. همین است هزینهی واقعی نوسان — و اهرم آن را چند برابر میکند.
امتحانش کنید
با محاسبهگر اندازهی موقعیت اعداد حساب خودتان را وارد کنید، و بعد در محیط تمرین معاملهای باز کنید که بیشینهی ضررش حداکثر ۲ درصد حسابتان باشد. مأموریت هفتم همین است.
منابع و یادداشتها
- آموزش اندازهی موقعیت CME Group
- تعیین اندازهی موقعیت از محل حد ضرر و مبلغ یا درصدی که معاملهگر حاضر است ریسک کند.
- ریاضیِ افت سرمایه
- رابطهی جبران ضرر یک اتحاد ریاضی ساده است و در صفحهی محاسبهگر نقطهی سربهسر همین سایت قابل بررسی است.